平安好医生5月4日香港挂牌 全球发售约1.6亿股

4月22日，中国平安旗下的平安健康医疗科技有限公司（业务主体为“平安好医生”）在香港宣布，该公司将在5月4日上午9时在香港正式挂牌上市，股票代码为1833.HK。这意味着，平安好医生打响了中国平安分拆上市计划的头炮。

据平安好医生在港交所披露的信息显示，此次全球发售约1.6亿股股份，其中香港发售部分约为0.1亿股份、国际发售部分为1.5亿股份，每股发售价为54.8港元。

【30%融资款或用于收购和海外布局等】平安好医生方面表示，就全球发售而言，公司预期向国际承销商授出可由联席全球协调人（代表国际承销商）行使的超额配股权。根据超额配股权，国际承销商将有权于上市日期至截至递交香港公开发售申请当日后30日内，随时可由联席全球协调人（代表国际承销商）行使，要求公司按国际发售的发售价额外发行最多合共2401.41万股股份（不超过相当于根据全球发售初步提呈发售股份总数约15%），以（其中包括）补足国际发售的超额分配（如有）。

倘超额配股权获悉数行使，则据此将予发行的额外发售股份相当于紧随全球发售完成后公司已发行股份总数约2.2%。倘超额配股权获行使，公司将会刊发公告。

对于此次融资金额的具体用途，平安好医生方面称，约40%的所得款项净额，或约33亿港元预期用于业务拓展，包括：增加产品种类、提升网络覆盖、提升服务能力以及扩大公司的客户服务团队、扩展公司的电子商务业务等.

此外，约30%的所得款项净额，或约24.751亿港元预期用于为公司潜在投资、收购境内公司及与境内公司的策略联盟以及公司的海外拓展计划提供资金。

平安好医生方面表示，公司对拥有先进技术及服务解决方案以及保健产品的公司、家用诊断设备公司、拥有获赞赏业务线的公司或者具有足够能力令公司认为对公司目前的业务具有协同作用的公司感兴趣。公司亦对与位于与中国具有相似特点的发展中国家的优质当地合作伙伴建立合作关系感兴趣。不过截至目前，平安好医生并无确定任何潜在收购目标。

另约20%的所得款项净额，或约16.501亿港元预期用于研发，包括发展公司的信息基础设施、在国内外招聘高素质的人工智能专业人士、向人工智能人才提供具竞争力的薪酬方案、以及与领先的研究机构及大学加强合作及联合行业领先的科技公司进行研究及开发等。

剩余约10%的所得款项净额，或约8.25亿港元预期用于营运资金及一般公司用途。

【未来挑战：扭亏及业务来源多元化】作为健康医疗服务的平台级入口，平安好医生在中国平安集团“医、食、住、行、玩”五大战略规划中肩挑“医”板块重任。平安好医生主要以医生资源为核心，利用移动互联网平台与用户进行随时随地的医患实时沟通，并通过平安“万家诊所”实现线下服务的落地，从预防保健、导医初诊、预约挂号等诊前服务，到复诊随访、康复指导、慢病管理及用药提醒等诊后服务，面向亚健康及疾患人群提供一站式解决方案。

于2015年4月正式上线的平安好医生，仅仅用时一年就成为国内覆盖率最高的移动医疗应用之一，下载量、用户数及日咨询量等核心指标均已位列互联网医疗领域最前列。

招股书显示，2015年至2017年，平安好医生的注册用户数分别为3030万、1.32亿及1.93亿，其中月活跃客户数量分别为560万、2180万及3290万，在线咨询量分别达到日平均4万次、18万次及37万次。

用户数量急剧增长的同时，平安好医生的营业收入也在连年增长。根据预披露的财务数据显示，2015年、2016年、2017年，平安好医生的收入分别为2.787亿元、6.015亿元、18.68亿元。

不过，虽然营收连续增长，但平安好医生自成立以来却持续亏损。2015年、2016年、2017年，平安好医生分别净亏损3.237亿元、7.582亿元、10.016亿元。

此外，有业内人士指出，目前平安好医生的大部分业务仍来自于平安集团内部，即为平安兄弟子公司的客户提供相关服务。“平安好医生未来面临的一个挑战是，在业务上，要减少对集团及兄弟公司的依赖程度，拓展第三方客户来源。”