2017年是供给侧改革攻坚之年 关注二级市场机会

2017年是供给侧结构性改革攻坚之年，“三去一降一补”要取得实质性进展。日前召开两会的河北、山西、甘肃、陕西、河南、吉林、上海、广西等地，提请审议的政府工作报告中，深化供给侧结构性改革都是“标配”，五大任务和农业供给侧改革均有实质动作。其中去产能方面，多地更是提出了量化指标，要“撸起袖子加油干”。

去产能是五大任务之首。继去年超额完成国家任务后，钢铁第一大省河北在政府工作报告中提出压减钢铁产能3186万吨，压减煤炭产能742万吨；煤炭大省山西也提出退出煤炭产能2000万吨，退出钢铁产能170万吨。煤钢之外，去产能也剑指水泥、平板玻璃等过剩行业。

与工业供给侧改革不同，农业供给侧改革的重点在于提高供给质量。河南表示，将重点发展优质小麦、优质花生、优质草畜、优质林果，打造一批百亿元级农业产业化集群，培育一批农产品加工龙头企业，促进农村一二三产业融合发展。

二级市场机会：工业供给侧改革方面，机构认为四大板块值得关注。煤炭板块：兰花科创、西山煤电、大同煤业、靖远煤电、开滦股份。钢铁板块：安阳钢铁、华菱钢铁、中原特钢、本钢板材、首钢股份。水泥建材板块：天山股份、海螺水泥、宁夏建材、祁连山、国统股份。有色板块关注铜、铝小金属概念：江西铜业、云南铜业、铜陵有色、海亮股份，中国铝业、云铝股份、常铝股份、利源精制、闽发铝业等。

农业供给侧改革方面，长城证券建议关注土地流转概念股，如罗顿发展、北大荒、芭田股份、新农开发、辉隆股份、象屿股份。